Promluvme si o projektu v ekosystému Bitcoinu Pro ekosystém Bitcoinu na @KaitoAI už nezbývá mnoho projektů Obsahuje: @GOATRollup @Lombard_Finance @build_on_bob @BotanixLabs atd V tuto chvíli je to však nejcennější skladba ve Web3 stopě Dnes bych vám rád představil @Lombard_Finance Tento článek se zabývá těmito tématy: 1. Současný stav vývoje 2. Sledujte analýzu příležitostí 3. Hlavní konkurenční výhoda 4. Potenciální rizika a nevýhody 5. Shrnutí 1. Současný stav vývoje Spuštění mainnetu: Bylo dokončeno nasazení mainnetu Ethereum, které podporuje zástavu a půjčování ETH a běžných tokenů ERC-20 Růst TVL: Celkový objem uzamčení přesáhl 50 milionů USD s ročním tempem růstu 300 % (od 2. čtvrtletí 2024) Partneři: Orákula Chainlink byla integrována a byla navázána partnerství v oblasti likvidity se společnostmi Aave a Compound Funkční rozšíření: Byly přidány možnosti těžby likvidity a sázek, které zlepšují zapojení uživatelů a příležitosti k výdělku Budování komunity: Aktivně rozvíjejte komunitu a budujte partnerství s cílem rozšířit její vliv v ekosystému Bitcoin. 2. Analýza příležitostí (Liquid Pledge Derivatives Track) Tržní příležitost Bonus za růst LSDfi: Míra sázek na Ethereum je pouze 26 % (oproti průměru řetězce PoS 60 %+) a je zde obrovský prostor pro růst Očekává se, že trh s LSD dosáhne do roku 2025 hodnoty 100 miliard dolarů a poroste složenou roční mírou růstu 45 % Mezera v inovativním produktu: Stávající řešení nepodporují víceřetězcové sázky Trh se zastavenými deriváty pro aktiva jiná než ETH je stále v počátcích Institucionální poptávka: Nárůst poptávky po sázkových produktech, které splňují požadavky (SEC Regulatory Boost) Chybí nástroje pro správu treasury na podnikové úrovni Nevyužitý trh: Bitcoin má tržní kapitalizaci přes $1,2 bilionu, ale trh DeFi je stále v rané fázi, s extrémně nízkou penetrací a obrovským prostorem pro růst Příležitosti s BRC-20 a Ordinals: Tyto nové standardy bitcoinových tokenů vytvářejí novou poptávku po půjčování a likviditě 3. Hlavní konkurenční výhoda Technologické výhody Dynamický model úrokových sazeb: Algoritmus pro úpravu výpůjčních sazeb v reálném čase (APY je o 15-30% vyšší než Aave) Cross-chain Clearing Engine: Podpora automatického cross-chain clearingu 8 řetězců EVM (zpoždění likvidace< 3 sekundy) Výměna s nulovým skluzem: Mechanismus AMM integrovaný s Curve zajišťuje odkup velkého množství zastavených aktiv Rozhraní API na úrovni instituce: Poskytuje rozhraní API pro správu pokladny a sady SDK specifické pro danou instituci. Mechanismus pojistného poolu: Nastavte 2 % z příjmů ze smlouvy jako rezervu na nedobytné pohledávky Nativní design Bitcoinu: postavený přímo v síti Bitcoin, nikoli jako sidechain nebo jiné řešení obalu blockchainu Bezpečnost na prvním místě: Využijte bezpečnost a neměnnost Bitcoinu ke snížení rizika chytrých kontraktů Výhody produktu: Agregátor LSD: Komplexní přístup k hlavním protokolům, jako je Lido a Rocket Pool Vstup do institucionálního financování: Se schválením bitcoinových ETF a zvýšeným institucionálním zájmem o kryptoměny roste poptávka po službách DeFi na institucionální úrovni Výhoda prvního tahu: První vstup do prostoru Bitcoin DeFi, budování povědomí o značce a uživatelské základně Kompletní úvěrový ekosystém: Poskytujte komplexní úvěrové služby, včetně hypotečních úvěrů, poskytování likvidity a farmaření s výnosy. Uživatelsky přívětivý: Zjednodušené uživatelské rozhraní, které snižuje vstupní bariéru pro uživatele Bitcoinu k používání DeFi Inovativní model likvidity: Vyvinul řešení likvidity, která jsou přizpůsobena charakteristikám bitcoinové sítě 4. Potenciální rizika a nevýhody Operační riziko Regulační nejistota: Americká Komise pro cenné papíry a burzy (SEC) umístila token LMB na "seznam sledovaných cenných papírů" Očekává se, že náklady na dodržování nařízení EU MiCA zvýší provozní náklady o 30 %. Technické riziko: Útoky Oracle v roce 2023 (ztráta 850 000 USD) Složitost cross-chain kontraktů má za následek pokrytí auditem pouze 75 % TECHNICKÁ OMEZENÍ Omezení bitcoinových skriptů: Skriptovací jazyk Bitcoinu má omezenou funkčnost, což ztěžuje implementaci složitých funkcí DeFi, což může omezovat inovace produktů Propustnost sítě: Bitcoinová síť má omezenou kapacitu zpracování transakcí, což může vést k přetížení a vysokým poplatkům ve špičce Konkurenční riziko Noví účastníci: S nárůstem Bitcoin DeFi vstupuje na trh více konkurentů, například jiné platformy pro půjčování založené na BTC Konkurence napříč řetězci: Konkurenční tlak ze strany zavedených ekosystémů DeFi, jako je Ethereum, které již mají zavedené úvěrové protokoly Problémy s adopcí Potřeby vzdělávání uživatelů: Mnoho držitelů Bitcoinu jsou dlouhodobí držitelé, kteří nejsou obeznámeni s koncepty DeFi a vyžadují hodně vzdělávací práce Regulační nejistota: Globální regulační prostředí DeFi se neustále mění, což by mohlo mít dopad na budoucí vývoj Konkurence na trhu: Aave V3 uvedla na trh podobný produkt EigenLayer, nově vznikající projekt, získává podíl na trhu 5. Shrnutí @Lombard_Finance zaujímá prominentní postavení na rychle rostoucím trhu Bitcoin DeFi a uspokojuje poptávku trhu poskytováním nativních služeb půjčování bitcoinů. Hlavními přednostmi projektu jsou jeho výhoda prvního tahu, nativní design Bitcoinu a komplexní úvěrový ekosystém. Projekt však také čelí výzvám, jako jsou technická omezení Bitcoinu, konkurenční tlaky na růst a vzdělávání uživatelů. Na pozadí obrovských držeb bitcoinů, ale nízké penetrace DeFi má Lombard Finance potenciál dosáhnout v nadcházejících letech významného růstu, zejména díky zvýšenému institucionálnímu přijetí a integraci napříč řetězci. Pro investory a uživatele je pochopení těchto výhod a výzev zásadní pro posouzení dlouhodobého potenciálu projektu. S tím, jak ekosystém Bitcoin DeFi dozrává, bude klíčovým faktorem jeho úspěchu přizpůsobivost a inovace společnosti Lombard Finance.