Hoe SparkFi te gebruiken: volledig overzicht van spaar-, leen- en liquiditeitsmodules
In ons vorige artikel ( ) hebben we de algemene positionering van SparkFi ( @sparkdotfi ) onderzocht als meer dan alleen een leenprotocol - het is een gedecentraliseerd kapitaalcoördinatiecentrum. Dit "coördinatievermogen" wordt geleverd via de drie kernmodules:
Sparen, lenen en de liquiditeitslaag
Laten we diep ingaan op hoe elke module werkt, welke waarde deze biedt en waarom Spark opvalt in het DeFi-landschap.
1. Spaarmodule: basis voor stabiel rendement
Spark biedt een eenvoudige maar efficiënte manier om passief inkomen te verdienen. Gebruikers kunnen DAI of USDC storten in de spaarkluizen van Spark en stabiele rendementen verdienen (ongeveer 4.5% APY).
✅ Belangrijkste kenmerken:
(1) Geen risico-invoer - geen onderpand of hefboomwerking vereist
(2) Transparante en stabiele koersen die worden beheerst door de Sky DAO
(3) Rendement wordt gegenereerd door de DSR van MakerDAO en de liquiditeitsherverdeling van Spark
Het beste voor: Gebruikers die een eenvoudige "storten en verdienen"-ervaring willen zonder actief beheer.
2. Leenmodule: door onderpand gedekte leningen met USDS
Een van de belangrijkste kenmerken van Spark is lenen tegen onderpand. Gebruikers kunnen blue-chip activa leveren om USDS, de native stablecoin van Spark, te lenen.
Geaccepteerde soorten onderpand:
(1) ETH, stETH, cbETH, rETH, wstETH (op Ethereum gebaseerde LSD-activa)
(2) MKR (governance-token)
(3) DAI (Maker ecosysteem stablecoin)
Geleende activa: USDS
Belangrijkste kenmerken:
(1) De onderpandratio's en liquidatiedrempels worden geregeld door Sky DAO
(2) Lagere leenkosten in vergelijking met Aave, op maat gemaakt voor langetermijnbezitters van activa
(3) Liquidatie afgehandeld door Chainlink Oracles of gelijkwaardige systemen
Het beste voor: Gebruikers met langdurige LSD- of blue-chip-holdings die stabiele liquiditeit nodig hebben.
3. Liquiditeitslaag: logica voor kapitaalroutering voor DeFi
Dit is wat Spark echt onderscheidt van andere platforms. Spark beheert niet alleen interne liquiditeit, het routeert overtollige DAI/USDC naar externe protocollen zoals Aave V3 in meerdere implementaties.
De logica: je stort stablecoins in Spark en Spark wijst selectief een deel van dat kapitaal toe aan externe markten, waardoor extra rendement wordt gegenereerd - dat aan jou wordt teruggegeven.
Huidige integraties zijn onder meer:
(1) Aave Prime
(2) Aave Kern
(3) Aave-basis
Hoe het werkt:
(1) Spark evalueert risico's en zet overtollig kapitaal in waar het rendement optimaal is
(2) De gegenereerde opbrengst wordt teruggedeeld naar de gebruikers
(3) Alle stromen zijn volledig transparant en traceerbaar in de keten
Het beste voor: DeFi-native gebruikers die prioriteit geven aan kapitaalefficiëntie op de lange termijn door middel van composability en rendement op protocolniveau.
4. Gecombineerde strategieën: looping om de opbrengst te maximaliseren
Strategie sparen
(1) Actie: Storting DAI / USDC
(2) Risiconiveau: Zeer laag
(3) Rendement: ~4,5% stabiele APY
Strategie voor lenen
(1) Actie: ETH of LSD's leveren → USDS lenen
(2) Risiconiveau: Gemiddeld (volatiliteit + liquidatie)
(3) Rendement: Ontgrendelt liquiditeit voor ander gebruik
Loop strategie
(1) Actie: Storten + Lenen + Opnieuw storten
(2) Risiconiveau: gemiddeld-hoog
(3) Rendement: Gemaximaliseerd door compounding en hefboomwerking
Strategieoverzicht: Stimuleer use cases op basis van risico en rendement
Voorbeeld strategie:
(1) Stort wstETH als onderpand → lenen USDS
(2) Stort USDS in de spaarkluis van Spark
(3) Verdien een stabiel rendement met behoud van uw ETH-blootstelling
Dit is een klassieke DeFi-loopstrategie om zowel de hefboomwerking als het rendement te optimaliseren.
5. Hoe Spark zich verhoudt tot Aave / Compound
Product ontwerp
(1) Spark: combineert sparen, uitlenen en externe kapitaalroutering
(2) Aave/Compound: Voornamelijk op leningen gerichte protocollen
Kapitaalbenutting
(1) Spark: Implementeert actief overtollige middelen in externe protocollen zoals Aave
(2) Aave/Compound: Fondsen blijven binnen het protocol
Opbrengst Model
(1) Spark: Gereguleerd rentemodel gekoppeld aan DSR, niet volledig marktgedreven
(2) Aave/Compound: Volledig vraag-aanbod marktgebaseerde tariefdynamiek
Ondersteuning van het ecosysteem
(1) Spark: ondersteund door MakerDAO en Sky Protocol
(2) Aave/Compound: Gerund door onafhankelijke protocolgemeenschappen
~~~~
Wat is het volgende: $SPK token- en airdrop-strategieën
Nu je de architectuur en modules van Spark begrijpt, gaat ons volgende artikel in:
(1) Is het $SPK-token gelanceerd?
(2) Hoe werkt het huidige "airdrop-seizoen"?
(3) Welke strategieën zijn het beste om bestuursbeloningen te verdienen?
Blijf kijken.
Aan de slag met #SparkFi: een DeFi-hub voor lenen, verdienen en kapitaalcoördinatie
In mei 2025 lanceerde ( @cookiedotfun ) zijn eerste officiële partnerproject - ( @sparkdotfi ), waarmee het onmiddellijk de aandacht trok van zowel airdrop-jagers als DeFi-enthousiastelingen. Maar wat is Spark precies? Waarin verschilt het van traditionele leenplatforms? En waarom werd het gekozen als Cookie's debuuthoogtepunt?
Dit artikel leidt je door alles wat je moet weten over - de positionering, achtergrond, huidige statistieken en toekomstig potentieel.
1. Wat is ?
Simpel gezegd, Spark is een gedecentraliseerd kapitaalcoördinatieplatform. Het voegt stablecoin-besparingen, leningen en liquiditeitsinzet samen, waardoor gebruikers rendement kunnen verdienen, toegang hebben tot hefboomwerking en kunnen profiteren van kapitaalefficiëntie op protocolniveau.
Maar Spark is niet zomaar een uitleenprotocol. Het is ontworpen als een DeFi-coördinatiehub en biedt samenstelbare rendementsmogelijkheden met flexibele onderpand. Bijvoorbeeld:
(1) Gebruikers kunnen USDC of DAI storten en stabiele rendementen verdienen (~4,5% APY);
(2) Of gebruik ETH, wstETH, rETH en soortgelijke activa als onderpand om USDS stablecoins te lenen;
(3) Spark routeert ongebruikte fondsen naar andere protocollen zoals Aave, waardoor de algehele opbrengstefficiëntie wordt verhoogd.
Dit hybride model plaatst Spark ergens tussen Aave en Morpho Blue in en positioneert het als een "capital allocator" on-chain die rendement, risicobeheer en liquiditeitsoptimalisatie in evenwicht houdt.
2. Wie zit er achter Spark?
Spark is niet zomaar een nieuw protocol - het is geïnitieerd door Sky Protocol, een van de belangrijkste uitbreidingen van het MakerDAO-ecosysteem.
In feite is Spark een kerninfrastructuurproduct van MakerDAO en nauw verbonden met het $DAI-ecosysteem. Hoogtepunten zijn onder meer:
(1) Rendementsmechanismen gekoppeld aan de spaarquote (DSR) van DAI;
(2) Governance-ontwerp geïnspireerd op de governance-principes van MakerDAO;
(3) Gedeelde architectuur met de interne assetallocatiesystemen van Maker;
In termen van financiering heeft het Sky-ecosysteem meer dan $ 61.5 miljoen USD opgehaald bij vooraanstaande VC's zoals a16z en Paradigm.
Hoewel Spark nog geen eigen token heeft gelanceerd, heeft het team plannen bevestigd om $SPK governance-tokens vrij te geven, waarbij vroege gebruikersactiviteit een rol speelt in toekomstige airdrop-toewijzingen.
3. Hoe presteert Spark?
Eind mei 2025 heeft het een aantal indrukwekkende statistieken gepost:
🔹 Totale waarde vergrendeld (TVL): meer dan $ 2.6 miljard
🔹 Spaarkluis TVL: ~ $ 1.5 miljard (voornamelijk DAI en USDC)
🔹 Ondersteunde onderpandactiva: ETH, wstETH, rETH, cbETH en meer
🔹 Geïntegreerd met Aave: Spark zet kapitaal in Aave-markten in om de kapitaalefficiëntie te verbeteren
🔹 Beveiligingsaudits: Voltooid door ChainSecurity en Cantina, met een actief bug bounty-programma
Deze cijfers tonen aan dat Spark niet langer een experimenteel protocol is - het is uitgegroeid tot een mainstream DeFi-infrastructuurlaag.
4. Waarom zou je opletten?
(1) Het vertegenwoordigt de evolutie van "klassieke DeFi"
Spark is een product van het volgende hoofdstuk van MakerDAO - met diepe liquiditeit, betrouwbaar bestuur en stabiele activa. In een wereld vol niet-gecontroleerde nieuwe protocollen, onderscheidt Spark zich als een "geloofwaardig DeFi"-platform.
(2) keuze voor Spark zegt veel
Voor een opkomend Web3-contentstimuleringsplatform toont de keuze voor Spark als eerste samenwerking een toewijding aan hoogwaardige waarde op de lange termijn - niet alleen hype of memecoins.
(3) Het ondersteunt zowel "low-effort" als "power user" betrokkenheid
Of je nu een informele gebruiker bent die berichten plaatst om Snaps te verdienen, of een krachtige DeFi-gebruiker die op zoek is naar zinvolle interactie, Spark heeft iets voor je - van gratis deelname tot diepgaande leenstrategieën.
~~~~~~~~
🚀 Volgende: Hoe gebruik je de kernmodules van Spark?
In ons volgende artikel zullen we de daadwerkelijke mechanica van Spark uitsplitsen, waaronder:
(1) Hoe wordt het rendement berekend en verdeeld?
(2) Hoe kunnen gebruikers deelnemen - via "zero farming" of "inzet van echt kapitaal"?
(3) Wat zijn de unieke innovaties van Spark in vergelijking met andere DeFi-leenprotocollen?
Blijf kijken.
68
265,06K
De inhoud op deze pagina wordt geleverd door derden. Tenzij anders vermeld, is OKX niet de auteur van het (de) geciteerde artikel(en) en claimt geen auteursrecht op de materialen. De inhoud is alleen bedoeld voor informatieve doeleinden en vertegenwoordigt niet de standpunten van OKX. Het is niet bedoeld als een goedkeuring van welke aard dan ook en mag niet worden beschouwd als beleggingsadvies of een uitnodiging tot het kopen of verkopen van digitale bezittingen. Voor zover generatieve AI wordt gebruikt om samenvattingen of andere informatie te verstrekken, kan deze door AI gegenereerde inhoud onnauwkeurig of inconsistent zijn. Lees het gelinkte artikel voor meer details en informatie. OKX is niet verantwoordelijk voor inhoud gehost op sites van een derde partij. Het bezitten van digitale activa, waaronder stablecoins en NFT's, brengt een hoge mate van risico met zich mee en de waarde van deze activa kan sterk fluctueren. Overweeg zorgvuldig of de handel in of het bezit van digitale activa geschikt voor je is in het licht van je financiële situatie.