ASTER, Hyperliquid та ETH: Дослідження війни DEX та інновацій, які варто знати

Вступ до ASTER, Hyperliquid та ETH в екосистемі DEX

Ринок децентралізованих бірж (DEX) зазнає швидких трансформацій, і платформи, такі як ASTER, Hyperliquid та рішення на основі ETH, очолюють цей процес. Ці платформи не лише змагаються за домінування на ринку, але й переосмислюють, як користувачі взаємодіють із децентралізованими фінансами (DeFi). Від революційних інновацій до агресивних стратегій залучення користувачів — екосистема DEX розвивається з безпрецедентною швидкістю. У цій статті ми розглянемо конкуренцію, інновації та майбутні розробки, які формують ландшафт DEX.

Війни DEX: ASTER, Hyperliquid та Lighter змагаються за домінування

Конкуренція між ASTER, Hyperliquid та Lighter підкреслює динамічний характер ринку DEX. Кожна платформа пропонує унікальні функції та стратегії для залучення користувачів:

• Hyperliquid: Відома своєю власною блокчейн-інфраструктурою, глибокими пулами ліквідності та програмою винагород на основі балів, Hyperliquid стала лідером за обсягами торгів та інституційним прийняттям.

• ASTER: Завдяки мультичейн-дизайну, високому кредитному плечу (до 1,001x) та агресивним кампаніям з аірдропів, ASTER позиціонує себе як універсальну та зручну платформу.

• Lighter: Використовуючи рішення Ethereum Layer-2 та докази з нульовим розголошенням (ZK Rollups), Lighter зосереджується на швидкості, прозорості та торгівлі без комісій, щоб залучити різноманітну аудиторію.

Війни DEX більше не обмежуються лише токеновими стимулами. Натомість платформи виділяються за рахунок швидкості, кредитного плеча та стійкої інфраструктури.

Кампанії з аірдропів: Залучення користувачів та підвищення вартості токенів

Кампанії з аірдропів стали потужною стратегією для платформ DEX, щоб залучати користувачів і підвищувати вартість токенів. ASTER здобула значну популярність завдяки своїм агресивним кампаніям з аірдропів, які стимулювали активність користувачів і збільшили оцінку токенів. Аналогічно, програма винагород Hyperliquid на основі балів завершилася дуже цінним аірдропом, що ще більше зміцнило її позиції на ринку.

Однак стійкість залучення користувачів через аірдропи залишається предметом дискусій. Хоча ці кампанії викликають початковий інтерес, утримання користувачів і забезпечення довгострокової взаємодії вимагають додаткових стратегій, таких як програми лояльності та покращений користувацький досвід.

Рішення Layer-2: Підвищення швидкості та масштабованості

Рішення Layer-2 революціонізують екосистему DEX, покращуючи швидкість і масштабованість. Lighter, наприклад, використовує інфраструктуру Ethereum Layer-2 та ZK Rollups, щоб забезпечити низьку затримку, прозорість і справедливість. Ці технології не лише покращують користувацький досвід, але й роблять платформу більш привабливою для інституційних трейдерів.

Мультичейн-дизайн ASTER, який підтримує BNB Chain, Solana, Ethereum та Arbitrum, додатково підвищує її масштабованість та інтероперабельність. Плани платформи щодо запуску власного блокчейну Layer-1 можуть забезпечити ще більшу кастомізацію та продуктивність.

Інституційне прийняття: Зростаюча тенденція в просторі DEX

Інституційна ліквідність все більше надходить на ринок DEX, і платформи, такі як Hyperliquid та Lighter, очолюють цей процес. Глибока ліквідність та інфраструктура з низькою затримкою Hyperliquid роблять її кращим вибором для інституційних гравців. Тим часом, орієнтація Lighter на прозорість і торгівлю без комісій приваблює інституційних трейдерів, які прагнуть знизити витрати.

Функція Hidden Orders від ASTER, яка забезпечує конфіденційність для великих угод, є ще однією інновацією, спрямованою на залучення інституційних трейдерів. Ця функція контрастує з повністю прозорою моделлю Hyperliquid, демонструючи різноманітні підходи платформ DEX до задоволення потреб інституційних користувачів.

Системи винагород на основі балів: Підвищення залученості користувачів

Системи винагород на основі балів стали наріжним каменем стратегій залучення користувачів в екосистемі DEX. Програма винагород Hyperliquid відіграла ключову роль у стимулюванні активності користувачів і лояльності. Аналогічно, система балів Lighter, яка навіть створила вторинний ринок для торгівлі балами, є ще одним інноваційним підходом до залучення користувачів.

Ці системи не лише стимулюють торгівлю, але й створюють додаткову цінність для користувачів, роблячи їх критично важливим компонентом стратегій зростання платформ DEX.

Торгівля з кредитним плечем: Балансування ризиків і винагород

Торгівля з кредитним плечем є двосічним мечем в екосистемі DEX. Хоча вона пропонує потенціал для високих прибутків, вона також супроводжується значними ризиками. Високе кредитне плече ASTER до 1,001x приваблює трейдерів, готових до ризику, але також викликає питання щодо регуляторних викликів і безпеки користувачів.

Платформи повинні знайти баланс між пропозицією конкурентного кредитного плеча та забезпеченням відповідальних практик торгівлі, щоб зберегти довіру користувачів і відповідність регуляторним вимогам.

Конфіденційність проти прозорості: Hidden Orders від ASTER проти моделі Hyperliquid

Конфіденційність і прозорість є двома критичними аспектами на ринку DEX. Функція Hidden Orders від ASTER забезпечує конфіденційність для великих угод, що робить її привабливим варіантом для трейдерів-«китів». У той же час, повністю прозора модель Hyperliquid забезпечує справедливість і довіру, але може відлякати трейдерів, які надають перевагу конфіденційності.

Ця дихотомія підкреслює різноманітні потреби користувачів DEX і важливість пропонування індивідуальних рішень для задоволення цих потреб.

Майбутні розробки: Що далі для ASTER, Hyperliquid та Lighter?

Майбутнє ринку DEX сповнене захоплюючих розробок:

• ASTER: Плани щодо запуску власного блокчейну Layer-1, який може революціонізувати її екосистему та покращити продуктивність.

• Hyperliquid: Впровадження HIP-3, що дозволяє будь-кому запускати перпетуальний DEX на її інфраструктурі, демонструє її прагнення до розширення екосистеми.

• Lighter: З майбутнім запуском токена та постійною орієнтацією на сумісність з Ethereum, Lighter позиціонує себе як сильного конкурента в просторі DEX.

У міру того, як ці платформи продовжують впроваджувати інновації, конкуренція, ймовірно, посилиться, стимулюючи подальший прогрес в екосистемі DEX.

Висновок

Війни DEX між ASTER, Hyperliquid та рішеннями на основі ETH змінюють ландшафт децентралізованих фінансів. Від інноваційних функцій, таких як Hidden Orders та ZK Rollups, до агресивних кампаній з аірдропів і систем винагород на основі балів, ці платформи розширюють межі можливого в DeFi.

У міру посилення конкуренції користувачі можуть очікувати швидших, масштабованіших і зручніших рішень, які задовольняють широкий спектр потреб у торгівлі. Незалежно від того, чи ви роздрібний трейдер, чи інституційний гравець, майбутнє децентралізованих бірж обіцяє бути захоплюючим і трансформаційним.